久しぶりに心斎橋-難波間を散策。道具屋筋に食器を見に行きました。全体的に７割が外国人。周辺の小売は正直インバウンドで成り立っています。おかげで素敵な皿が見つかりました。
トランプ関税
２月からほぼ確実で課してくると言っていたので、特段驚きませんが、市場に織り込んでなかったのですね。早朝よりカナダドル・ペソが対ドルで下落。日経先物も早朝から大きく下落。
カナダは、報復関税を実施し、米国産のお酒を店頭から撤去するとのこと。しかし、関税部分を価格転嫁すれば、米国は確実にインフレ路線に戻る可能性が高い。果たしてトランプ2.0はうまくいくでしょうか。
本日のメモ
週末の決算を受けて今日は色々と動きそうです。開示で気になったのは、
商船三井9104：良い数字でています。ドライバルク事業はYoYの経常が-60％で、ブラジルの鉱石出荷が停滞して１２月から急落。反対にエネルギー、製品輸送はプラス。全体では増益です。
石塚硝子5204：持ち株です。上方修正。工場の先行投資で費用がかさんでいますが、バランスシートもこれから急回復してくると予想。
東京鐵鋼5445：こちらも良い。株価も随分と上昇しています。出荷量増加。原料と価格のスプレッドが改善して粗利が増加。
トーモク3946：段ボール包装メーカー。製品値上げが徐々に進行したとのこと。これ同業他社も似たようなこと起こっていそう。スーパーバックは、一旦すべて利確しましたが、決算前に仕掛けてもよいなー。
ユナイテッド海運9110：上方修正＋３Qも良い。ドライバルクは商船三井と同様に第三四半期から急落。その他は堅調。全体に良い数字にみえます。
北日本銀行8551：銀行業はやはり今年は利益だしてきそうなセクターです。こちらも資金運用収益が順調。貸出金利息もYoY93億→97億。福井銀行あたり説明資料読む限り良さそうと思っています。
東京きらぼし7173：こちらも同様。貸出金利息が496億→526億。
その他、トランプ大統領の原油価格（エネルギー価格）を下がってくると仮定すれば、電力各社に恩恵あると思いますし、今の電力会社各社の株価はかなり割安なので仕掛けやすいかもしれません。私は銀行関連・電力関連はノーポジションです。(-_-;)
今日は、海運以外の全セクターが下落輸送用機器の下落が激しい。関税への警戒感があります。ホンダ-7.1％・日産-7.1％・トヨタ-5.1％。。
良い１日をー。
